Автоматизированный маркет-мейкер (AMM) – это полностью децентрализованная биржа, которая полагается на пулы ликвидности и поставщиков ликвидности, а не на покупателей и продавцов, как традиционные финансовые биржи. Токены в пулах ликвидности оцениваются с помощью алгоритма, который автоматизирует изменение цен в зависимости от рыночного спроса, а также уменьшает проскальзывание. Галактика AMM – это решение для эффективного управления запасами и производственным циклом, включающее современные инструменты моделирования производственных процессов и алгоритмы синхронного планирования (APS). Автоматизированные маркет-мейкеры — один из драйверов развития пространства DeFi. Позволяя пользователям создавать эффективные рынки за счет предоставления ликвидности в пул, DEX на AMM существенно повлияли на рост популярности инструментов для обмена криптовалют.
Например, Биткойн и Ethereum являются псевдонимными; они также публичны по своей природе. Все транзакции и адреса отображаются в цепочке блоков и могут быть просмотрены кем угодно. Такой уровень амм это прозрачности создает опасность для пользователей, сообщающих свои адреса. Таким образом, конфиденциальность в мире децентрализованных финансов становится очень востребованным товаром.
Еще один фактор, подогревающий интерес к DEX, – это соображения безопасности. Хотя злонамеренные атаки на биржи стали происходить реже, биржи неоднократно демонстрировали свою уязвимость для взломов и утечек информации. Более децентрализованные альтернативы призваны устранить эти риски, и один из способов сделать это – использовать автоматизированного маркет-мейкера на биржах. Автоматизированный маркетмейкер (AMM) — это компьютерное программное обеспечение, которое управляет торговой платформой для совершения заказов на основе данных в реальном времени и рыночных условий. AMM обеспечивает ликвидность для многих финансовых инструментов.
Информация О Галактика Amm
На графике синими точками обозначено количество токенов X и Y до обмена. Зелеными точками обозначено количество токенов X и Y после обмена. Красной линией обозначено количество токенов, которое мы получим за обмен. Когда сделка происходит в LP, вы увеличиваете предложение одного токена для обмена на другой.
В отличие от этого в заполнении вашего заказа на покупку с помощью AMMs нет участия человека. Они обеспечивают ликвидность, указывая как ставки, так и запросы в любое время, сохраняя при этом необходимую непрерывность цен, которая позволяет трейдерам и инвесторам быть уверенными в указанных ценах. Пользователь, который вносит свои активы в пул, вносит ликвидность, соответственно, такого участника называют поставщиком ликвидности. Взамен ликвидности пользователь получает специальные токены, по которым будет определяться его доля средств, вложенных в пул. Пул ликвидности формируется из токенов пользователей, которые готовы предоставить свою ликвидность за вознаграждение. Предоставление ликвидности AMM подвергает вас “непостоянным потерям”.
LP должен находиться в пуле не менее 100 дней, чтобы получить полную защиту от IL. Это означает, что даже если токен растет в цене, LP имеет право снять полную стоимость своих токенов, как если бы они держали их в своем кошельке», – заявил Нейт Хиндман, глава отдела роста Bancor Protocol. «Благодаря нашему алгоритму Pathfinder сделки разделяются между несколькими пулами DEX, чтобы пользователи могли найти лучшие ставки обмена», – утверждает соучредитель 1inch Network Сергей Кунц. Будучи вторым по величине DEX в мире, Curve унаследовал основной дизайн Uniswap, но специализируется как первый AMM, оптимизированный для стабильных пулов активов. Благодаря своей архитектуре Curve сводит к минимуму риск непостоянных потерь, решает проблему ограниченной ликвидности и предлагает одну из самых низких торговых ставок среди всех DEX. Новые DEX, основанные на AMM, значительно облегчают обмен между криптоактивами, что объясняет резкий рост их популярности, наблюдающийся с лета 2020 года.
Маркет-мейкер На Основе Постоянного Значения Произведения
Это важно, если вы проводите измерения на краю диапазона, когда значение погрешности вносит большой вклад в величину, отображаемую на дисплее прибора. Хотя большая часть экосистемы DeFi находится на блокчейне Ethereum, происходит массовая миграция проектов, присоединяющихся к Binance Smart Chain и другим конкурирующим блокчейнам DApp. Uniswap и другие протоколы на основе ERC-20 могут зависеть от успеха Eth2, но будущее, похоже, будет за совместимостью. Заманчиво предположить, что протоколы AMM будут отвечать за всю внутричейн-ликвидность в будущем.
При этом сформированные в системе заказы на изготовление по результатам планирования будут в качестве комплектующих содержать, в т.ч. Можно будет формировать требования на их отпуск, контролировать комплектацию производственных заказов этими материалами, а также проводить их списание. «Галактика AMM» повышает эффективность планирования и управления производством, обеспечивает оперативный мониторинг производственных подразделений, кооперационных поставок и материально-технического обеспечения.
Рост Роботов Dex
Рассмотрим кривые, которые демонстрируют, как меняется цена токена (price) в зависимости от его количества (supply). А в этой статье мы сфокусируемся на AMM на основе постоянного значения произведения, поскольку именно такой подход обрел наибольшую популярность. Децентрализованные обменники (DEX) — ключевая составляющая сферы DeFi (децентрализованных https://www.xcritical.com/ финансов). В отличие от централизованных решений (CEX), DEX не верифицируют пользователей, не хранят их средства и не контролируют операции. Для получения диапазона значений достаточно ввести оценку измеряемой величины в поле Значение и увидеть диапазон возможных значений с учетом всех нормированных погрешностей.
Кривая отчётливо это демонстрирует, поскольку она никогда не пересечется с осями. Они не закончатся, а самое нежелательное, что может произойти — один из токенов достигнет цены, которая приблизится к бесконечности. Поставщиком ликвидности может быть любой, кто хочет предоставить свои токены в пул ликвидности. Взамен они получат токены пула ликвидности, которые представляют их долю в пуле. Каждый раз, когда сделка происходит в пуле ликвидности, трейдеры платят небольшую плату за доступ. Затем эта плата распределяется между поставщиками ликвидности в соответствии с их долей в пуле ликвидности в качестве вознаграждения.
AMM не обязательно добавляют ликвидности на рынок, что означает, что они могут действовать только на одной стороне сделки, поскольку AMM обычно имеют дело с крупными пакетами активов. AMM делает это, ища самые высокие цены предложения или самые низкие цены предложения, доступные в любой данный момент, вместо того, чтобы пытаться вывести вас в более выгодное положение. В частности, они повышают скорость исполнения, обеспечивают ликвидность, обеспечивают справедливость в ценообразовании и торговой практике, сохраняя узкие спреды.
«галактика Amm»
Если, например, вы покупаете 1 ETH (x) из пула DAI/ETH Uniswap, количество ETH в пуле уменьшается, увеличивая DAI (y). Таким образом, чтобы сохранить k постоянным, ETH станет незначительно дороже в DAI, поэтому LP будет сбалансирован. «AMM будут управлять всей финансовой экосистемой, поскольку они работают независимо, не храня закрытые ключи пользователей, и подпадают под менее строгую нормативную базу. Более того, при наличии достаточной ликвидности пользователи могут торговать быстрее, проще, удобнее и дешевле. AMM в корне меняют способ обмена криптовалют между пользователями», – заявил Гарг.
Специальный алгоритм рассчитывает цену актива относительно других активов в пуле по математической формуле. Смарт-контракт в DEX называется пулом, поскольку он объединяет вложенные активы сразу множества пользователей. При этом в контракте указывается не количество вложенных активов, а их доля в сопоставлении с активами других пользователей.
- Виджей Гарг, директор по маркетингу новейшего межсетевого AMM MakiSwap (MAKI), объяснил, как AMM революционизируют мир трейдинга.
- Это связано с тем, что AMM полагаются на простую математическую формулу для определения цены активов в рамках LP.
- Таким образом, чтобы сохранить k постоянным, ETH станет незначительно дороже в DAI, поэтому LP будет сбалансирован.
- Впервые соответствующая концепция была представлена на децентрализованной бирже Bancor (BNT) еще в 2017 году.
- С увеличением числа покупок кривая начинает сглаживаться, а рост цены — замедляться.
Между тем, Uniswap может служить платформой AMM или вашим основным торговым интерфейсом с любой биржей, которая вам нравится. Вместо этого алгоритмы заполняют ваш заказ по сравнению с заказами других пользователей на основе приоритета цены/времени. Пулы ликвидности являются основополагающими строительными блоками децентрализованных бирж. Они служат для связи трейдеров с поставщиками ликвидности, у которых противоположные торговые интересы. Пулы ликвидности позволяют всем трейдерам, даже с небольшим капиталом, торговать на DEXs без потерь или неоправданных рисков.
Описание Системы Галактика Amm
Тем не менее, DeFi все еще находится в стадии становления, и ее инновации быстро развиваются. Даже если AMM смогут устранить свои ограничения, нормативно-правовая база и новые технологии могут представлять угрозу их господству. Curve минимизирует этот риск, а новая версия Bancor стремится полностью предотвратить данную проблему. Bancor v2.1, позволяющий создавать AMM с привязанной ликвидностью, был разработан для уменьшения проскальзывания и помощи в решении проблемы непостоянных убытков. Бумажная версия руководства по эксплуатации (РЭ) выдается вместе с приобретённым оборудованием. В случае утери бумажной версии Вы можете бесплатно читать руководство по эксплуатации на сайте (после регистрации прибора с указанием его серийного номера) или получить бумажную копию за дополнительную плату.
AMM предоставляет трейдерам полностью автоматический торговый инструмент для получения прибыли без человеческих эмоций или ошибок. Технология, лежащая в основе AMM, основана на алгоритмической торговле. Пользователь знаком с технологией на примере таких решений, как Uniswap, Curve и PancakeSwap. Эффектный дизайн в сочетании с функциональными ограничениями — особенность AMM-решений на данном этапе. Стоимость токенов долгое время остается стабильной, а это означает отсутствие убытков или прибыли. Математические формулы можно визуализировать с помощью bonding curve.
